现在终端的月度销量成了一个相对滞后的指标，不过我们还是从这个数据来看看一些基本的趋势，然后从周度数据来探讨一些接下来的汽车市场的变化。

　　Part 1

　　8月总体汽车销量概览

　　2023年8月份，中国汽车国内零售销量为192万台，这个数据非常好了。零售量192万，从同比来看增长1.8%，环比增长7.92%。

　　从趋势来看，整个汽车的消费是比较稳定的，按照估算，2023年的总零售应该在2080-2120万之间。

　　但是我们截取周度的数据来看，9月第二周减弱了。事实上，很多企业，在8月中下旬的订单储备就出了问题，也就是说在7月各地推出的下半年计划是有用的，提前推动8月的销量实现终端192万台的销量。

　　特别是燃油车下到一个很低的位置，只有22万台，这个数据让9月的前景变得很不好。

　　Part 2

　　企业的情况

　　2023年突出的特点，就是消费者开始不愿意为品牌价值买单。原来外资品牌的溢价被打掉了很多，所以配置更优，特点更突出的自主品牌是受益的。

　　自主品牌里面，前三位是比亚迪21.3万，长安12.2万，吉利12.2万。奇瑞6.5万台、长城6.2万台，分列第四和第五位。从增速来看，高的在30%，低的在10%。新能源的两家埃安和理想的增速就特别高了。

　　合资/外资品牌里面，一汽大众15.6万排第一，上汽大众10.8万第二，上汽通用7.9万第三。总体外资品牌在国内衰退挺严重，一方面是由于去年购置税的加成，一方面也是由于日益卷的市场对这些车企的影响。

　　●  自主品牌

　　在自主品牌里面，我们按照月度销量，1-8月销量和市占率做出来的气泡图。目前比亚迪、长安和吉利三家企业泡在前面，而在国内市场奇瑞汽车和长城汽车都有压力，上汽通用五菱跟在这两家后面。

　　当然新能源汽车企业，想要突破一年30-40万的销量，跃迁到新的轨道，也确实是需要更卷才行。

　　●  合资品牌

　　合资品牌的情况，现在不太理想。从目前的情况来看，合资的规模是必然在往下走的，无非是怎么样在规模缩减的情况下，能保持相对正常的经营。

　　在最下方的福特、现代和沃尔沃影响比较大，雷克萨斯由于是进口的，少卖点问题不大。

　　Part 3

　　产品分析

　　我们可以选择比亚迪和特斯拉两家最大的企业来说。

　　●  比亚迪

　　从目前的情况来看，比亚迪的插电混动在7-8月也处在一个相对瓶颈期。一方面深蓝、哈弗和银河都开始推插电的SUV，后续这个市场肯定会更卷。随着电池价格在PHEV不是一个决定胜负手的成本要素，几家车企在这个赛道上，是靠配置继续来卷。

　　纯电动的情况来看，最近海豚+海鸥+元Plus三款车占了一半以上的需求。想要获得更大的市场，势必要在购买价格方面做更多考虑，卷是必然的。

　　●  特斯拉

　　特斯拉的改款，只是对喜欢新鲜的消费者有效，并没有对整个纯电动汽车市场产生大的冲击效应。8月的特斯拉比之前任何一个季度的第2月来得更强。但是目前也没看到远期特斯拉有什么过人之处。

　　8月看这个数据，让我们确认纯电动汽车市场就是特别卷。

　　小结

　　现在月度的数据是有些滞后的，说到底还是消费水平的变化，让我们对接下来的9月和Q4有点捉摸不透。我们会持续观察周度数据来确认市场需求的情况。